МСФО и ЦФА – как классифицировать актив
МСФО и ЦФА – как классифицировать актив
Компания, составляющая отчётность по Международным стандартам финансовой отчётности (МСФО/IFRS) и купившая ЦФА, сталкивается с вопросом: в какую категорию активов отнести токены? МСФО не содержат специального стандарта для цифровых финансовых активов. Бухгалтеру приходится работать по аналогии с существующими стандартами — IFRS 9 «Финансовые инструменты», IAS 38 «Нематериальные активы» или IAS 2 «Запасы».
Для большинства инвесторов подходящий стандарт — IFRS 9. ЦФА дают право на денежные требования, то есть являются финансовым активом в понимании МСФО. Классификация внутри IFRS 9 зависит от бизнес-модели и характеристик денежных потоков.
Классификация по IFRS 9
IFRS 9 предлагает три категории финансовых активов:
Оцениваемые по амортизированной стоимости (АВС). ЦФА, которые компания намерена удерживать до погашения и которые генерируют денежные потоки, являющиеся исключительно выплатами основного долга и процентов (SPPI test). Купонные ЦФА банков — типичный пример.
Оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток (FVTPL). ЦФА, которые не проходят SPPI-тест (например, привязанные к индексу цен на золото), или ЦФА, удерживаемые для торговли.
Оцениваемые по справедливой стоимости через прочий совокупный доход (FVOCI). Промежуточная категория, применимая, если бизнес-модель предполагает как сбор денежных потоков, так и продажу.
Практическое применение
| Тип ЦФА | Категория IFRS 9 | Обоснование |
|---|---|---|
| Рублёвые купонные ЦФА (удержание до погашения) | АВС | Проходят SPPI-тест |
| ЦФА на золото (торговая цель) | FVTPL | Не проходят SPPI-тест |
| ЦФА с плавающим купоном (РУОНИА) | FVTPL или FVOCI | Зависит от бизнес-модели |
| ЦФА на недвижимость (арендный доход) | FVTPL | Потоки не являются исключительно платежами по долгу |
Справедливая стоимость
Для категорий FVTPL и FVOCI требуется определить справедливую стоимость ЦФА. Если актив торгуется на вторичном рынке платформы — берётся рыночная цена. Если вторичного рынка нет, применяется метод оценки по доходности (DDM) или по дисконтированным денежным потокам.
Часто задаваемые вопросы
Вопрос: Нужно ли переклассифицировать ЦФА при изменении намерений?
Ответ: Да. Изменение бизнес-модели (например, решение продать удерживаемые ЦФА) требует переклассификации в соответствии с IFRS 9.
Вопрос: Как отразить обесценение ЦФА по МСФО?
Ответ: По категории АВС — модель ожидаемых кредитных убытков (ECL) по IFRS 9 § 5.5. По FVTPL — обесценение не выделяется, убытки отражаются через справедливую стоимость.
Вопрос: Есть ли разница между учётом ЦФА и облигаций по МСФО?
Ответ: Методология одна (IFRS 9). Разница — в определении справедливой стоимости из-за менее развитого вторичного рынка ЦФА.
Источники
- Федеральный закон №259-ФЗ — «О цифровых финансовых активах, цифровой валюте и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации»
- МСФО (IFRS) 9 — «Финансовые инструменты»
- Информация ЦБ РФ — официальные материалы регулятора